德國咨詢公司Falkensteg近日發(fā)布的一份報告顯示，2024年上半年，有20家年營收超過1000萬歐元的德國汽車零部件供應(yīng)商申請破產(chǎn)，數(shù)量同比激增超過60%。Falkensteg指出，破產(chǎn)潮的出現(xiàn)主要受疫情后的通脹、能源和材料價格上漲，以及消費需求減弱等因素影響。這些公司的破產(chǎn)也反映了德國經(jīng)濟的困境，以及德國汽車行業(yè)在向電動化轉(zhuǎn)型過程中所面臨的巨大挑戰(zhàn)。

　　德國汽車零部件供應(yīng)商的遭遇，是全球汽車零部件企業(yè)面臨困境的縮影。從2024年上半年業(yè)績表現(xiàn)看，由于全球電動汽車增速放緩，營收與利潤下降成為當(dāng)下國際零部件巨頭的主旋律。其中，動力電池企業(yè)的營收、利潤下降嚴(yán)重。而得益于汽車智能化的高速發(fā)展，以汽車電子、智能汽車零部件為主營業(yè)務(wù)的企業(yè)或企業(yè)相關(guān)部門，則實現(xiàn)了業(yè)績上漲。

　　為應(yīng)對電動化轉(zhuǎn)型過慢等帶來的風(fēng)險，全球零部件巨頭紛紛啟動了裁員、停止計劃項目、削減和控制成本、調(diào)整業(yè)務(wù)和組織架構(gòu)等多重措施，不少企業(yè)還下調(diào)了業(yè)績預(yù)期。

　　市場研究機構(gòu)RhoMotion近日表示,今年6月份，全球純電動汽車和插電式混合動力汽車的銷量達到了140萬輛，同比增長13%。

　　但這主要是受中國電動車企尤其是比亞迪銷量增長的推動，中國市場的銷量為86萬輛，同比增長了25%。RhoMotion認(rèn)為，2024年電動汽車行業(yè)不會出現(xiàn)大幅增長，并將今年電動汽車的銷量預(yù)期下調(diào)5%至1660萬輛。

　　受電動汽車增速放緩沖擊最大的是電池企業(yè)。全球動力電池巨頭寧德時代今年上半年營業(yè)收入1667.67億元，同比下降11.88%，凈利潤228.65億元，同比增長10.37%。今年前兩個季度，寧德時代的營收規(guī)模均未超過千億，且均出現(xiàn)了同比兩位數(shù)的下滑。

　　寧德時代的對手LG新能源也受到了沖擊。該公司上半年綜合收入為61619萬億韓元（約合人民幣3223億元），同比減少29.8%。營業(yè)利潤為1953億韓元（約合人民幣10.21億元），環(huán)比增加24.2%，同比減少57.6%，營業(yè)利潤率為3.2%。此外，三星SDI第二季度營業(yè)利潤和凈利潤均同比下降了38%。

　　除了電池業(yè)務(wù)，零部件企業(yè)的電驅(qū)業(yè)務(wù)也受到波及。法雷奧上半年銷售額為111.1億歐元（約合人民幣869億元），同比微跌1%，但其高壓電驅(qū)動業(yè)務(wù)銷售額同比暴跌40%，減少了3.3億歐元（約合人民幣25.8億元）。采埃孚則表示，將調(diào)整電驅(qū)傳動技術(shù)事業(yè)部的產(chǎn)能。

　　電動汽車增長放緩也導(dǎo)致電池材料需求疲軟�？偛课挥诒壤麜r、主要生產(chǎn)鎳、錳和鈷電池材料的優(yōu)美科公司，今年上半年營收為18億歐元（約合人民幣140億元），調(diào)整后核心利潤下降24%至3.93億歐元，低于分析師普遍預(yù)期。其中，電池材料部門的利潤下降99%，至100萬歐元。

　　新能源汽車的上半場是電動化，下半場是智能化，這已是全球汽車行業(yè)的共識。受益于此，總部位于中國寧波、全球零部件百強企業(yè)的均勝電子，上半年扣非歸母凈利潤6.40億元，同比大幅增長61.47%；營業(yè)利潤增長至11.39億元，同比增長60.94%。

　　均勝電子汽車安全業(yè)務(wù)業(yè)績已經(jīng)實現(xiàn)連續(xù)多個季度環(huán)比提升，全球四大業(yè)務(wù)區(qū)域均實現(xiàn)了顯著的業(yè)績增長與盈利，汽車安全業(yè)務(wù)毛利率同比提升3.6%至14.3%。汽車電子業(yè)務(wù)毛利率約為19.3%，繼續(xù)保持相對穩(wěn)定。

　　總部同樣位于寧波的拓普集團上半年營收超過120億元，凈利潤超過14億元，同比增速均超過30%。拓普集團近年來持續(xù)推進Tier0.5級供應(yīng)商模式，前瞻布局電動化、智能化零部件賽道，持續(xù)擴張產(chǎn)品線，已經(jīng)成為平臺型的零部件企業(yè)。華安證券近期研報稱，拓普單車配套價值量約3萬元。

　　相比之下，半導(dǎo)體行業(yè)的表現(xiàn)卻不盡人意。意法半導(dǎo)體第二季度營收為32.3億美元，同比下降25.3%；毛利潤為13億美元，同比下降38.9%；利潤率為40.1%；營業(yè)利潤為3.75億美元，同比大跌67.3%。業(yè)績發(fā)布后，其盤中股價出現(xiàn)四年來最大跌幅。

　　此外，荷蘭芯片供應(yīng)商恩智浦半導(dǎo)體二季度營收為31.3億美元，同比下降5%，汽車芯片部門的銷售額同比下降了7%至17.28億美元，環(huán)比下降4%。德州儀器二季度總營收同比下降16%，至38.2億美元，同比基準(zhǔn)下，連續(xù)七個季度總營收萎縮。MobileyeGlobal二季度營收同比下降3%，降至4.39億美元，調(diào)整后營業(yè)利潤和凈利潤均下降44%。

　　業(yè)內(nèi)分析認(rèn)為，汽車芯片市場增長的關(guān)鍵驅(qū)動因素是電動汽車(EV)和車載智能輔助系統(tǒng)。但如今這兩大市場都在出現(xiàn)增長放緩或產(chǎn)能過�，F(xiàn)象。

　　通用汽車近日表示，將推遲第二家美國電動卡車工廠和別克品牌車的生產(chǎn)，而其密歇根州電動卡車工廠的改造則推遲了半年。7月初，大眾集團宣布將關(guān)閉比利時一家生產(chǎn)電動奧迪Q8e-tron的工廠。2月份，梅賽德斯-奔馳宣布將其電動化目標(biāo)推遲五年至2030年。

　　咨詢公司Falkensteg表示，隨著主機廠繼續(xù)取消和推遲訂單，下半年將是監(jiān)測德國零部件供應(yīng)商破產(chǎn)率的關(guān)鍵期。

　　法國汽車零部件供應(yīng)商OPmobili－tySE表示，由于電動汽車需求疲軟，汽車制造商的電動汽車產(chǎn)能嚴(yán)重過剩，許多汽車制造商已回歸燃油車開發(fā)計劃。美國、德國和法國的汽車制造商目前的電動汽車產(chǎn)量比最初預(yù)期低40%至45%。

　　由于汽車產(chǎn)量預(yù)期下調(diào)、外匯疲軟以及電動化產(chǎn)品銷售增長放緩，博格華納調(diào)整了全年預(yù)期，并放棄全面電氣化戰(zhàn)略。盡管博格華納今年二季度凈利潤為3.15億美元，同比大漲38.2%，但凈銷售額為36.03億美元，同比下降2%。

　　下調(diào)預(yù)期的還有意法半導(dǎo)體、恩智浦半導(dǎo)體、Mobileye、LG新能源、松下、奧托立夫、佛瑞亞、法雷奧等，涉及各個汽車細(xì)分零部件領(lǐng)域的企業(yè)。“下調(diào)預(yù)期主要是全球汽車行業(yè)此前對電動化轉(zhuǎn)型速度的預(yù)期過高，為應(yīng)對電動化的到來，不管是車企還是零部件公司，在產(chǎn)能布局、組織架構(gòu)等方面都過于激進，”某全球排名靠前的國際零部件企業(yè)相關(guān)負(fù)責(zé)人向經(jīng)濟觀察報表示，“但隨著歐美需求疲軟，電動車增速嚴(yán)重低于預(yù)期。”

　　意識到風(fēng)險的國際零部件紛紛采取相應(yīng)措施。首先就是裁員。自去年以來，奧托立夫一直在削減成本，不僅裁減了數(shù)千個工作崗位，也關(guān)閉了歐洲工廠。

　　德國汽車零部件巨頭采埃孚近日宣布，預(yù)計將在2028年底前，將其德國員工人數(shù)從目前的5.4萬人，逐步削減1.1萬—1.4萬人。另外，采埃孚計劃在德國進行必要的工廠整合，根據(jù)預(yù)期的持續(xù)疲軟的市場需求調(diào)整產(chǎn)能。

　　博世集團去年年底表示，其在德國兩家生產(chǎn)變速器的工廠裁員至少1500人，并計劃2026年底前在軟件和電子部門裁員約1200人。今年2月，大陸集團正式啟動7150人的裁員計劃，計劃2025年底前完成。

　　偉巴斯特集團董事會主席英格曼（HolgerEngelmann）博士稱，公司上半年盈利的取得與2024年初啟動的財務(wù)改善計劃項目有關(guān)�！霸谌藛T組織結(jié)構(gòu)方面，到目前為止，我們已經(jīng)在通過員工自然流動實現(xiàn)必要裁員，同時也限制了新員工招聘。”

　　其次是削減產(chǎn)能。LG新能源在二季度調(diào)整了整體產(chǎn)能規(guī)劃，將今年符合IRA（InflationReductionAct，美國財政部出臺的《通脹削減法案》）稅收抵免條件的預(yù)期產(chǎn)能從45—50GWh下調(diào)至30—35GWh。法雷奧則希望將其法國的兩家汽車零部件工廠和一家研發(fā)中心賣給中國企業(yè)。

　　業(yè)務(wù)與組織架構(gòu)調(diào)整也成了零部件巨頭的應(yīng)對措施。三星SDI預(yù)計汽車電池銷售仍將疲軟，因此將實現(xiàn)產(chǎn)品陣容的多樣化，除了高端鋰離子電池外，三星SDI正在加速開發(fā)磷酸鐵鋰電池和更高端的固態(tài)電池，計劃分別在2026年和2027年實現(xiàn)量產(chǎn)。

　　現(xiàn)代摩比斯表示，由于全球電動汽車行業(yè)持續(xù)在需求疲軟的困境中掙扎，為精簡業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，公司已經(jīng)將其現(xiàn)有的電氣化、模塊、底盤安全、汽車電子和服務(wù)部件五個部門重組為電氣化和模塊兩個部門。